各省、自治區(qū)、直轄市及計劃單列市、新疆生產建設兵團發(fā)展改革委：

　　為加大債券融資方式對信息電網(wǎng)油氣等重大網(wǎng)絡工程、健康與養(yǎng)老服務、生態(tài)環(huán)保、清潔能源、糧食和水利、交通、油氣及礦產資源保障工程等七大類重大投資工程包，以及信息消費、綠色消費、住房消費、旅游休閑消費、教育文體消費和養(yǎng)老健康消費等六大領域消費工程的支持力度，拉動重點領域投資和消費需求增長，特別是為增強戰(zhàn)略性新興產業(yè)支撐作用，培育新的增長點，現(xiàn)將我委制定的《戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券發(fā)行指引》印發(fā)你們，請在企業(yè)債券預審工作中認真貫徹執(zhí)行。

　　戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券發(fā)行指引戰(zhàn)略性新興產業(yè)是以重大技術突破和重大發(fā)展需求為基礎，對經濟社會全局和長遠發(fā)展具有重大引領帶動作用，知識技術密集、物質資源消耗少、成長潛力大、綜合效益好的產業(yè)。為貫徹《國務院關于加快培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產業(yè)的決定》(國發(fā)〔2010〕32號)精神，落實今年中央經濟工作會議精神和國務院有關工作部署，加大企業(yè)債券對培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產業(yè)的支持力度，引導和鼓勵社會投入，制定本指引。

　　一、鼓勵節(jié)能環(huán)保、新一代信息技術、生物、高端裝備制造、新能源、新材料、新能源汽車等領域符合條件的企業(yè)發(fā)行戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券融資，重點支持《“十二五”國家戰(zhàn)略性新興產業(yè)發(fā)展規(guī)劃》(國發(fā)〔2012〕28 號)中明確的重大節(jié)能技術與裝備產業(yè)化工程、重大環(huán)保技術裝備及產品產業(yè)化示范工程、重要資源循環(huán)利用工程、寬帶中國工程、高性能集成電路工程、新型平板顯示工程、物聯(lián)網(wǎng)和云計算工程、信息惠民工程、蛋白類等生物藥物和疫苗工程、高性能醫(yī)學診療設備工程、生物育種工程、生物基材料工程、航空裝備工程、空間基礎設施工程、先進軌道交通裝備及關鍵部件工程、海洋工程裝備工程、智能制造裝備工程、新能源集成應用工程、關鍵材料升級換代工程以及新能源汽車工程等二十大產1 創(chuàng)新發(fā)展工程項目。

　　二、對于專項用于戰(zhàn)略性新興產業(yè)項目的發(fā)債申請，在相關手續(xù)齊備、償債保障措施完善的基礎上，比照我委“加快和簡化審核類”債券審核程序，提高審核效率。

　　三、鼓勵戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券采取“債貸組合”增信方式，由商業(yè)銀行進行債券和貸款統(tǒng)籌管理。“債貸組合”是按照“融資統(tǒng)一規(guī)劃、債貸統(tǒng)一授信、動態(tài)長效監(jiān)控、全程風險管理”的模式，由銀行為企業(yè)制定系統(tǒng)性融資規(guī)劃，根據(jù)項目建設融資需求，將企業(yè)債券和貸款統(tǒng)一納入銀行綜合授信管理體系，對企業(yè)債務融資實施全程管理。

　　四、優(yōu)化戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券品種方案設計。一是可根據(jù)項目資金回流的具體情況科學設計債券發(fā)行方案，支持合理靈活設置債券期限、選擇權及還本付息方式。二是支持發(fā)債企業(yè)利用債券資金優(yōu)化債務結構，在償債保障措施較為完善的情況下，允許企業(yè)使用不超過 50%的募集資金用于償還銀行貸款和補充營運資金。三是積極探索知識產權質押擔保方式。四是允許發(fā)債募集資金用于戰(zhàn)略性新興產業(yè)領域兼并重組、購買知識產權等。

　　五、鼓勵地方政府加強金融政策和財政政策的結合，綜合運用預算內資金支持、戰(zhàn)略性新興產業(yè)發(fā)展專項資金投入、加快建立包括財政出資和社會資金投入在內的多層次擔保體系，以及財政貼息等風險補償優(yōu)惠政策，統(tǒng)籌加大對企業(yè)發(fā)行戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券的政策扶持力度。

　　六 、發(fā)行戰(zhàn)略性新興產業(yè)專項債券，將《關于試行全面加強企業(yè)債券風險防范的若干意見》中提出的原則上需提供擔保措施的資產負債率要求放寬至 75%;主體評級達到 AAA 的企業(yè)，資產負債率要求進一步放寬至 80%。

　　七、積極開展債券品種創(chuàng)新，對于具有穩(wěn)定償債資金來源的戰(zhàn)略性新興產業(yè)類項目，可按照融資—投資建設—回收資金封閉運行的模式，開展項目收益?zhèn)圏c。